INTRALOT: Tο ομόλογο των 130 εκατ. ευρώ και τα πλάνα ανάπτυξης στις ΗΠΑ

Με αυξημένο ενδιαφέρον ξεκινά σήμερα Τετάρτη ή έκδοση του ομολόγου ύψους έως και 130 εκατομμυρίων ευρώ της Intralot. Με βάση τα όσα αναφέρει η διοίκηση, τα κεφάλαια προβλέπεται να χρησιμοποιηθούν για τη χρηματοδότηση του ομολογιακού που λήγει τον Σεπτέμβριο του 2024.

Συγκεκριμένα, μετά την έκδοση του ομολόγου που θα διευρύνει την επενδυτική βάση της εταιρείας θα ακολουθήσει κοινοπρακτικό δάνειο ύψους 100 εκατ. ευρώ ώστε συνδυαστικά, με ομόλογο και κοινοπρακτικό, η Intralot να αποπληρώσει εντελώς το ανεξόφλητο υπόλοιπο των 230 εκατ. ευρώ από παλιές ομολογίες, που λήγουν τον προσεχή Σεπτέμβριο.

Όπως, μάλιστα,  ανέφερε την Τρίτη λίγο στο πλαίσιο συνέντευξης Τύπου, ο αναπληρωτής διευθύνων σύμβουλος της εισηγμένης, Χρυσόστομος Σφάτος, έχει σημειωθεί σημαντικό ενδιαφέρον από θεσμικούς επενδυτές, ενώ οι συναντήσεις και οι παρουσιάσεις που είχε κάνει όλο το προηγούμενο διάστημα η διοίκηση εμφάνισαν θετικό πρόσημο.

Η έκδοση πάντως έχει στόχο εγχώριους επενδυτές και γίνεται σε μια συγκυρία, που οι αποδόσεις στις τραπεζικές καταθέσεις είναι χαμηλές, κάτι που εκ των πραγμάτων βάζει στο “ραντάρ” μικροεπενδυτών την εν λόγω έκδοση. Παράλληλα, το εγχείρημα εξελίσσεται μέσα σε μια συγκυρία που στη χρηματιστηριακή αγορά οι τζίροι είναι αυξημένοι, η χώρα έχει λάβει την επενδυτική βαθμίδα και οι διεθνείς επενδυτές εστιάζουν εκ νέου στα ελληνικά assets.

Να σημειωθεί ότι οι εγγραφές για το πενταετές ομόλογο των 130 εκατ. ευρώ ξεκινούν σήμερα Τετάρτη και θα ολοκληρωθούν την Παρασκευή 23 Φεβρουαρίου, ενώ το εύρος του επιτοκίου έχει οριστεί μεταξύ 6% και 6,4%.

Αξίζει να σημειωθεί πως το συγκεκριμένο εύρος, είναι το υψηλότερο που έχει υπάρξει έως σήμερα για ομολογιακή έκδοση που εισήχθη στο Χ.Α. στην αγορά τίτλων σταθερού εισοδήματος, κάτι που αναμένεται να αποτελέσει δέλεαρ για ισχυρή συμμετοχή επενδυτών, εγχώριων αλλά και διεθνών.

Γύρισμα σελίδας

Όπως ανέφερε η διοίκηση της εταιρείας την Τρίτη, ο  όμιλος έχει πλέον γυρίσει σελίδα ύστερα από τέσσερα χρόνια αναταράξεων και μίας επίπονης προσπάθειας για την αναδιάρθρωση του χρέους του. Η δραματική μείωση της μόχλευσης, καθώς και η αύξηση του περιθωρίου EBITDA στο 36% έχουν οδηγήσει σε μια νέα περίοδο εξωστρέφειας, με αιχμή του δόρατος την τεχνολογία.

Με βάση όσα αναφέρθηκαν, η ανάπτυξη αναμένεται να έλθει από την αμερικανική αγορά, που παραμένει βασικός μοχλός ανάπτυξης της δραστηριότητας της Intralot. Μάλιστα, η εταιρεία αναμένεται να διεκδικήσει νέα συμβόλαια, κυρίως σε λοταρίες. Αυτή τη στιγμή η εταιρεία δραστηριοποιείται σε 39 χώρες, ενώ ο τζίρος από τα συμβασιοποιημένα συμβόλαια εκτιμάται ότι ανέρχεται στα 2 δισ. ευρώ, σύμφωνα με τον Γιάννη Παπαβασιλείου, οικονομικό σύμβουλο της Intralot.

Όπως τόνισαν χθες μέλη της διοίκησης σε συνέντευξη Τύπου στην Αθήνα με αφορμή την έκδοση του ομολόγου, η εταιρεία διατηρεί 14 ενεργές συμβάσεις στη Β. Αμερική (11 πολιτείες στις ΗΠΑ και μία στον Καναδά) και 36 συμβάσεις σε 27 αγορές στον υπόλοιπο κόσμο, σε χώρες όπως η Ολλανδία, η Γερμανία, η Κροατία, η Τουρκία, το Μαρόκο, η Ταϊβάν, η Αυστραλία, η Αργεντινή, κ.ά.

Σύμφωνα με τη διοίκηση της εταιρείας, τα προσδοκώμενα έσοδα της εταιρείας από τα ήδη κλεισμένα συμβόλαια που έχει ανέρχονται στα 2 δισ. δολάρια. Κάποια εξ αυτών λήγουν το 2027, κάποια άλλα το 2033. Επίσης, τα στελέχη της Intralot αναφέρθηκαν στην ισχυρή μετοχική βάση της εταιρείας καθώς ο Σωκ. Κόκκαλης μαζί με τον όμιλο Intracom Holdings ελέγχουν το 54%, το 25% το έχουν επενδυτικά χαρτοφυλάκια, ενώ 20% είναι σε retail επενδυτές.

Μεγέθη

Για το εννεάμηνο 2023, ο κύκλος εργασιών διαμορφώθηκε σε 280 εκατ. ευρώ, το EBITDA σε 101 εκατ. και τα ταμειακά διαθέσιμα σε 122 εκατ. ευρώ. Η αξία των περιουσιακών στοιχείων αποτιμάται σε 603,1 εκατ. ευρώ (εννεάμηνο 2023 / 617,1 εκατ. 31.12.2022).

Στις φωτογραφίες εμφανίζονται (από τα αριστερά προς τα δεξιά) οι κ.κ.:

Κωνσταντίνος Φαρρής, Group CTO, Intralot
Νίκος Νικολακόπουλος, CEO, Intralot, Inc.
Χρυσόστομος Σφάτος, Group Deputy CEO, Intralot
Ιωάννης Παπαβασιλείου, Οικονομικός Σύμβουλος, Intralot
Ανδρέας Χρυσός, Group CFO, Intralot