Τράπεζες: Πόσο έχουν μειωθεί τα επιτόκια για νοικοκυριά και επιχειρήσεις

Βαθιά «ανάσα» έχουν πάρει τους τελευταίους μήνες οι περισσότεροι δανειολήπτες οι οποίοι βλέπουν την σταδιακή μείωση των δόσεων που πληρώνουν λόγω της μείωσης των επιτοκίων στη ζώνη του ευρώ.

Την ίδια στιγμή ακόμη ευνοϊκότεροι είναι οι όροι χρηματοδότησης για όσα νοικοκυριά και επιχειρήσεις επιχειρούν να λάβουν το τελευταίο διάστημα νέα χρηματοδότηση.

Όπως εξηγεί υψηλόβαθμη τραπεζική πηγή «το κόστος του χρήματος οδεύει σε χαμηλότερα επίπεδα, λόγω χαλάρωσης της νομισματικής πολιτικής στη ζώνη του ευρώ. Η Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα (ΕΚΤ) από τον περασμένο Ιούνιο έχει μειώσει έξι φορές τους παρεμβατικούς της δείκτες, με την υποχώρησή τους σε αυτό το διάστημα να φτάνει τις 150 μονάδες βάσης. Ως αποτέλεσμα οι διατραπεζικοί δείκτες euribor από τη ζώνη του 4% έχουν πλέον υποχωρήσει γύρω από το 2,5%».

Την ίδια στιγμή πτωτικές παραμένουν και οι τάσεις μιας και σύμφωνα με τους περισσότερους οικονομολόγους, οι περικοπές θα συνεχιστούν από την Ευρωτράπεζα τους επόμενους μήνες. Το νέο σημείο ισορροπίας, στο οποίο θα διαμορφωθεί το επιτόκιο διευκόλυνσης αποδοχής και καταθέσεων μέχρι το τέλος του 2025, εκτιμάται στην περιοχή του 2%. Με τον τρόπο αυτόν οι πηγές άντλησης ρευστότητας των εμπορικών τραπεζών θα καταστούν ακόμη πιο φθηνές.

Τι δείχνουν τα στοιχεία της ΤτΕ

Αποκαλυπτικά των νέων συνθηκών που διαμορφώνονται στο κόστος χρήματος είναι τα επίσημα στοιχεία που δημοσιεύει κάθε μήνα η Τράπεζα της Ελλάδος.

Σε ότι αφορά στα υφιστάμενα δάνεια, το μέσο σταθμισμένο επιτόκιο στο σύνολο της αγοράς έχει υποχωρήσει τον εφετινό Ιανουάριο στο 5,34% από το υψηλό του 6,40% τον Νοέμβριο του 2023. Και δεν θα σταματήσει εκεί καθώς αναμένεται να διαμορφωθεί σε ακόμη πιο χαμηλά επίπεδα, καθώς η ΕΚΤ έχει προχωρήσει από τις αρχές της χρονιάς σε δύο μειώσεις στους παρεμβατικούς της δείκτες.

Μεγάλοι ωφελημένοι αναδεικνύονται μέχρι στιγμής οι επιχειρήσεις, κυρίως οι «λεγόμενες» μεγάλες, καθώς ο ανταγωνισμός μεταξύ των τραπεζών είναι υψηλός, λόγω του μικρού αριθμού των αξιόχρεων πελατών, καθώς το κόστος δανεισμού για τη συγκεκριμένη κατηγορία δανείων εμφανίζει τη μεγαλύτερη υποχώρηση την υπό εξέταση περίοδο.

Συγκεκριμένα, η πτώση έφτασε τις 150 μονάδες βάσης, κινήθηκε δηλαδή στα επίπεδα της αναπροσαρμογής των επιτοκίων της ΕΚΤ. Χαμηλότερο ήταν το όφελος στην επαγγελματική πίστη, που ανήλθε σε 100 μονάδες βάσης, ενώ η μικρότερη ελάφρυνση καταγράφηκε στα στεγαστικά δάνεια (50 μονάδες βάσης), εξέλιξη φυσιολογική λόγω του πλαφόν προστασίας των συνεπών πελατών στα προγράμματα κυμαινόμενων δόσεων.

Πτωτικές τάσεις καταγράφονται και στις νέες χορηγήσεις. Σύμφωνα πάντα με τα στοιχεία της ΤτΕ η μείωση στο μέσο επιτόκιο των νέων επιχειρηματικών δανείων από τον περασμένο Ιούνιο έχει φτάσει τις 85 μονάδες βάσης, των επαγγελματικών δανείων τις 50 μονάδες βάσης και των στεγαστικών δανείων τις 34 μονάδες βάσης.

Με δεδομένο πάντως ότι οι μειώσεις των επιτοκίων θεωρούνται σε γενικές γραμμές προεξοφλημένες από τράπεζες και δανειολήπτες το μεγάλο ερώτημα που απασχολεί το εγχώριο πιστωτικό σύστημα είναι αν η αποκλιμάκωση των επιτοκίων θα οδηγήσει και σε αύξηση των χορηγήσεων. Πέρυσι η πιστωτική επέκταση έφτασε το 10% ή τα 14 δισ. ευρώ συνολικά για τους τέσσερις συστημικούς ομίλους. Για εφέτος οι τρέχουσες προβλέψεις κάνουν λόγο για μεγέθυνση του χαρτοφυλακίου των εξυπηρετούμενων ανοιγμάτων κατά 11 δισ. ευρώ ή 8% περίπου.

Σε ότι αφορά στην χρήση που ήδη διανύουμε οι Έλληνες τραπεζίτες, όπως έχουν δηλώσει σε συναντήσεις τους με μεγάλους διεθνείς επενδυτικούς οίκους έχουν στόχο για νέα δάνεια τουλάχιστον ύψους 10 δισ. ευρώ. Στόχο που όπως εκτιμούν θα επιτύχουν λόγω της ανάπτυξης της ελληνικής οικονομίας και ιδιαίτερα λόγω της αύξησης των δανείων προς τις επιχειρήσεις.